قیمت جهانی نفت در شرایطی افزایش یافته که بازار انرژی تحت تأثیر مجموعه‌ای از عوامل اقتصادی و ژئوپلیتیکی قرار دارد. در چنین شرایطی، هرگونه اختلال در مسیرهای مهم انتقال انرژی می‌تواند نگرانی درباره عرضه نفت را افزایش داده و بر قیمت‌ها اثر بگذارد.
به گزارش ثروت فردا، افزایش بهای نفت برنت و وست تگزاس اینترمدیت در کنار رشد قیمت طلا مورد توجه قرار گرفته است. این تحولات نشان می‌دهد بازارهای انرژی و فلزات گرانبها همچنان نسبت به تغییرات سیاسی، نرخ ارز و سیاست‌های پولی آمریکا حساس هستند.
قیمت جهانی نفت و تنگه هرمز
یکی از مهمترین عوامل مورد اشاره در گزارش، کاهش تردد نفتکش‌ها از تنگه هرمز است. این مسیر از مهمترین گذرگاه‌های انرژی جهان محسوب می‌شود و هرگونه اختلال در عبور نفتکش‌ها می‌تواند هزینه حمل‌ونقل و ریسک عرضه را افزایش دهد.
اداره اطلاعات انرژی آمریکا نیز تنگه هرمز را یکی از مهمترین گلوگاه‌های انتقال نفت جهان معرفی کرده است؛ به همین دلیل تحولات این مسیر می‌تواند مستقیماً بر بازار انرژی و انتظارات معامله‌گران اثرگذار باشد.
در نتیجه، قیمت جهانی نفت تنها به میزان تولید نفت وابسته نیست و عواملی مانند امنیت مسیرهای کشتیرانی، بیمه حمل‌ونقل، هزینه انتقال محموله‌ها و ریسک‌های ژئوپلیتیکی نیز می‌توانند در تعیین قیمت نقش داشته باشند.
قیمت طلا و کاهش ارزش دلار
همزمان با افزایش قیمت جهانی نفت، قیمت طلا نیز در معاملات مورد توجه قرار گرفته است. در متن خبر، کاهش ارزش دلار و کاهش انتظارات درباره افزایش نرخ بهره آمریکا از عوامل مؤثر بر رشد قیمت طلا عنوان شده است.
از آنجا که طلا در بازارهای جهانی بر پایه دلار قیمت‌گذاری می‌شود، تغییر ارزش دلار می‌تواند بر جذابیت این فلز برای دارندگان سایر ارزها اثر بگذارد. به همین دلیل، معامله‌گران بازارهای جهانی معمولاً همزمان تحولات دلار، نرخ بهره و داده‌های اقتصادی آمریکا را دنبال می‌کنند.
تأثیر سیاست پولی آمریکا بر بازارها
به گزارش ثروت فردا، یکی دیگر از عوامل مهم در شرایط فعلی، انتظارات بازار درباره تصمیم‌های فدرال رزرو آمریکا است. داده‌های اقتصادی آمریکا می‌تواند انتظارات معامله‌گران درباره مسیر نرخ بهره را تغییر دهد و در نتیجه بر دلار و بازار طلا اثر بگذارد.
فدرال رزرو در سیاست پولی خود بر دو هدف اصلی اشتغال حداکثری و ثبات قیمت‌ها تمرکز دارد. تصمیم‌های این بانک مرکزی می‌تواند اثر قابل توجهی بر بازارهای مالی و کالاهای جهانی داشته باشد.
از سوی دیگر، ابزار CME FedWatch احتمال تغییرات نرخ بهره را بر اساس قیمت‌گذاری قراردادهای آتی وجوه فدرال رصد می‌کند و یکی از ابزارهای مورد استفاده فعالان بازار برای بررسی انتظارات نرخ بهره است.
چشم‌انداز قیمت جهانی نفت و طلا
روند آینده قیمت جهانی نفت به ترکیبی از عوامل عرضه و تقاضا، شرایط ژئوپلیتیکی، وضعیت حمل‌ونقل دریایی و تحولات اقتصادی جهان وابسته خواهد بود.
در صورت افزایش ریسک‌های ژئوپلیتیکی یا اختلال بیشتر در مسیرهای انتقال انرژی، احتمال افزایش فشار صعودی بر قیمت جهانی نفت وجود دارد. در مقابل، کاهش تنش‌ها و بهبود شرایط عرضه می‌تواند بخشی از این فشار را کاهش دهد.
در بازار طلا نیز مسیر دلار آمریکا، داده‌های تورمی و تصمیم‌های فدرال رزرو از مهمترین عوامل اثرگذار محسوب می‌شوند. بنابراین سرمایه‌گذاران برای ارزیابی روند قیمت جهانی نفت و بازارهای مالی، معمولاً مجموعه‌ای از شاخص‌های اقتصادی و سیاسی را در کنار یکدیگر بررسی می‌کنند.
در مجموع، تحولات عرضه، تقاضا و ریسک‌های منطقه‌ای می‌توانند مسیر قیمت جهانی نفت را در روزهای آینده تحت تأثیر قرار دهند.
افزایش بهای جهانی نفت/ طلا صعودی شد
قیمت جهانی نفت در معاملات امروز (دوشنبه) با افزایش نگرانی‌های ژئوپلیتیکی و کاهش تردد نفتکش‌ها در تنگه هرمز افزایش یافت، در حالی که بهای طلا تحت تأثیر تضعیف دلار و کاهش انتظارات برای افزایش نرخ بهره آمریکا صعود کرد.
بهای نفت خام «برنت» در معاملات اولیه تا یک درصد افزایش یافت و به ۸۹ دلار و ۴۰ سنت در هر بشکه رسید و تا ساعت ۰۲:۲۹ به وقت گرینویچ با ۷۲ سنت افزایش، ۸۹ دلار و ۲۰ سنت معامله شد. نفت خام «وست تگزاس اینترمدیت» (WTI) آمریکا نیز با ۴۴ سنت افزایش به ۸۲ دلار و ۸۳ سنت در هر بشکه رسید.
هر دو شاخص نفتی هفته گذشته بیش از پنج درصد افزایش یافتند؛ این رشد پس از ادعای شرکت ملی نفت ابوظبی «ادنوک» (ADNOC) مبنی بر حمله به یکی از کشتی های این شرکت در تنگه هرمز صورت گرفت. این در حالی است که دونالد ترامپ، رئیس‌جمهوری آمریکا، پیشتر از شهروندان این کشور خواست در شرایط ادامه درگیری، افزایش اندک قیمت بنزین را بپذیرند.
پریانکا ساچدوا رئیس بخش تحلیل بازار در شرکت «فیلیپ نوا» در سنگاپور گفت: قیمت نفت اکنون تقریباً به‌طور کامل از کف‌های ثبت‌شده در اوایل اوت (مرداد) بازگشته است، چرا که امیدها به راه‌حل پایدارتر میان آمریکا و ایران کاهش یافته و حق بیمه‌های ریسک ژئوپلیتیکی دوباره وارد بازار شده‌اند.
رویترز همچنین گزارش داد که داده‌های منتشرشده در روز دوشنبه نشان داد که تردد کشتی‌ها از تنگه هرمز در آخر هفته به وقت محلی و پس از حملات به نفتکش‌ها کاهش یافته است.
افزایش قیمت طلا با تضعیف دلار
بهای طلا در معاملات روز دوشنبه افزایش یافت و به دلیل تضعیف دلار و انتشار داده‌های اقتصادی ضعیف که انتظارات برای افزایش نرخ بهره آمریکا در ماه آتی میلادی را کاهش داده است، به رشد خود ادامه داد.
بهای هر اونس طلای نقدی تا ساعت ۰۲:۴۸ به وقت گرینویچ با ۰.۴ درصد افزایش به چهار هزار و ۳۹۱ دلار و هفت سنت رسید. قیمت طلا هفته گذشته به بالاترین سطح بیش از ۲ ماه اخیر رسیده بود. قراردادهای آتی طلای آمریکا برای تحویل دسامبر (آذر/دی) نیز ۰.۳ درصد افزایش یافت و به چهار هزار و ۴۴۸ دلار و ۱۰ سنت رسید.
در بازار دیگر فلزات گرانبها، بهای هر اونس نقره با ۱.۴ درصد افزایش به ۶۵ دلار و ۵۳ سنت رسید. پلاتین ۰.۳ درصد افزایش یافت و یک‌هزار و ۷۵۲ دلار و ۳۶ سنت معامله شد و پالادیوم نیز با رشد ۱.۶ درصدی به یک‌هزار و ۳۳۳ دلار و ۳۵ سنت رسید.
بر اساس گزارش رویترز، شاخص دلار آمریکا ۰.۱ درصد کاهش یافت و این موضوع موجب شد فلزات قیمت‌گذاری‌شده بر پایه دلار برای دارندگان سایر ارزها ارزان‌تر شوند.
تیم واترر تحلیلگر ارشد بازار در شرکت «کی‌سی‌ام ترید» اظهار داشت: طلا هفته را قدرتمند آغاز کرده است؛ آمارهای ضعیف تورمی، دلار آمریکا را تحت فشار نگه داشته و فضای بیشتری برای حرکت طلا به سمت سطح چهار هزار و ۴۰۰ دلار فراهم کرده است. یک حرکت پایدار قیمت بالاتر از چهار هزار و ۵۰۰ دلار به احتمال زیاد به تضعیف بیشتر دلار یا کاهش شفاف‌تر قیمت انرژی نیاز خواهد داشت.
کاهش غیرمنتظره اشتغال بخش غیرکشاورزی آمریکا در ژوئیه (تیر/مرداد)، همراه با داده‌هایی که از افزایش ملایم قیمت‌های مصرف‌کننده حکایت داشت، انتظارات برای افزایش نرخ بهره فدرال رزرو (بانک مرکزی ایالات متحده) در ماه آینده را کاهش داده است.
داده‌های ابزار «فدواچ» (FedWatch) گروه «سی‌ام‌ای» (CME) حاکی از آن است که معامله‌گران اکنون احتمال افزایش نرخ بهره در ماه سپتامبر (شهریور/مهر) را ۳۰ درصد ارزیابی می‌کنند که از ۴۷ درصد در یک ماه قبل کمتر است.
بازارها اکنون در انتظار انتشار صورت‌جلسه نشست ژوئیه فدرال رزرو در روز چهارشنبه هستند تا نشانه‌های بیشتری درباره موضع سیاست‌گذاران پولی آمریکا دریافت کنند.
جمع‌بندی قیمت جهانی نفت
قیمت جهانی نفت در این گزارش تحت تأثیر همزمان عوامل ژئوپلیتیکی و وضعیت تردد نفتکش‌ها قرار گرفته است. قیمت جهانی نفت همچنین به دلیل اهمیت تنگه هرمز در انتقال انرژی، یکی از متغیرهای مهم مورد توجه بازار محسوب می‌شود.
در سمت دیگر بازار، طلا از تضعیف دلار و تغییر انتظارات درباره نرخ بهره آمریکا تأثیر گرفته است. به این ترتیب، مسیر آینده قیمت جهانی نفت و بازار طلا همچنان به تحولات ژئوپلیتیکی، داده‌های اقتصادی و تصمیم‌های بانک مرکزی آمریکا وابسته خواهد بود.
در مجموع، قیمت جهانی نفت می‌تواند در صورت تشدید ریسک‌های منطقه‌ای و اختلال در مسیرهای انتقال انرژی، با نوسانات بیشتری همراه شود.
لینک‌های پیشنهادی
- اداره اطلاعات انرژی آمریکا – تنگه هرمز
- فدرال رزرو آمریکا – سیاست پولی
- کمیته بازار آزاد فدرال رزرو (FOMC)
- CME FedWatch – انتظارات نرخ بهره
به گزارش گروه آسیا-اقیانوسیه ایرنا از خبرگزاری رویترز.
نظر شما در مورد این مطلب چیه؟